文 孫吉正
對於中國乳業來說，2021年是強強聯合的一年。2021年，伊利股份發起了對澳優乳業的收購，這意味著中國最大的羊奶粉品牌正式成為伊利股份旗下的一員；入主美贊臣僅4年的利潔時宣佈出售美贊臣大中華區業務，其出售的背景是洋奶粉的光環已不能成為衡量品質的唯一標準；飛鶴作為最大的嬰幼兒奶粉品牌，在2021年正式進軍羊奶粉領域，試圖將高階奶粉的產品線一網打盡。
從整個乳業角度來看，2021年最為核心的問題在於上游鮮乳的供應問題。乳品行業專家宋亮指出，目前國內乳品消費進入快速增長時期，2020～2022年是中國乳業消費分水嶺，傳統乳品品類消費階段性飽和，高階化發展紅利階段性結束。2021年，伴隨著全球形勢的快速變化以及疫情形勢的不明朗，上游產業變得敏感，但這並沒有影響到該行業的整體發展。從快速發展的乳酪、低溫奶等細分品類可以看到，增加人均乳製品的消費將是未來行業的主要增長點。
奶粉的“整合之年”
2021年，多家奶粉巨頭迎來了重大調整。2021年5月，美贊臣的股東利潔時宣佈將出售美贊臣中國區業務，在伊利股份、新希望乳業等眾多買家的競標中，最終，春華資本以22億美元接手美贊臣中國。值得一提的是，在拿下美贊臣中國之前，春華資本2019年便以投資君樂寶跨入乳品和奶粉賽道。未來春華資本將如何打造美贊臣中國，是否會與君樂寶融合發展引發關注。
利潔時控股美贊臣不到4年就選擇出售中國區的業務的整體市場背景是，國內嬰幼兒出生率整體下滑，且國產奶粉的佔比不斷提升。Euromonitor資料顯示，國產奶粉的市場份額佔比已經從2018年的43.7%提升到2019年的49%。
乳業專家王丁棉指出，伴隨著國內嬰幼兒市場消費人群逐步減少，奶粉行業競爭激烈，尤其是在國產品牌逐步建立起消費者信任後，外資品牌在高階市場面臨的挑戰進一步加劇，尤其是像惠氏、美贊臣等傳統外資品牌。
尼爾森《中國嬰幼兒快消品市場發展報告》預計，2021~2023年，中高檔奶粉將佔整個市場的70%~80%份額。搶奪中高階市場的份額，成為了嬰幼兒配方奶粉行業的唯一之選，在此背景下，大量的企業選擇了強強聯合，以同盟的形式進一步強化競爭力。
2021年10月，伊利股份宣佈戰略入股澳優乳業，併成為其第一大股東。這意味著中國最大的乳製品企業正式將羊奶粉第一品牌納入自己的陣營，這無疑大大強化了伊利股份在國內以及世界市場的地位和影響力。
與此同時，飛鶴乳業宣佈收購小羊妙可。天眼查顯示，2020年12月，飛鶴乳業的一種以羊奶為基礎的粉劑全營養特殊醫學用途配方食品及其製備方法專利獲得授權並公開。根據該專利資訊披露，該專利自2017年9月申請，2018年初顯示實質審查生效。專利的具體內容為，涉及一種以羊奶為基礎的粉劑全營養特殊醫學用途配方食品。
“飛鶴乳業收購小羊妙可並直接建立團隊，意味著飛鶴將直接下場進入羊奶粉市場，也意味著未來將持有巨頭或資本進入陝西的羊奶領域，為了將有可能改變國內羊奶上游產業的格局，整合上游產能資源參與到行業競爭中。”宋亮說。
在政策方面，2021年，國家市場監管總局釋出《市場監管總局關於進一步規範嬰幼兒配方乳粉產品標籤標識的公告》（2021年第 38號），進一步規範嬰幼兒配方乳粉產品標籤標識，督促企業落實主體責任，維護消費者合法權益。國家衛生健康委員會發布《嬰兒配方食品》（GB 10765-2021）、《較大嬰兒配方食品》（GB 10766-2021）、《幼兒配方食品》（GB 10767-2021）新國標，對嬰幼兒配方奶粉中的營養素含量最小、最大限值進行修訂和補充，同時明確限制蔗糖在嬰兒和較大嬰兒配方奶粉中的新增等。
上述檔案的頒佈，意味著國家對於嬰幼兒奶粉的要求已經高於大多數國家。行業內認為，伴隨著諸多政策性檔案的出臺和落地，嬰幼兒配方奶粉行業的准入門檻逐步提高，部分中小型企業已經難以適應政策要求而退出，行業集中度將逐步提升，可以預見的是，未來嬰幼兒配方奶粉市場的競爭將是巨頭們之間的戰場。
行業多品類快速發展
在伊利股份參與競標美贊臣、入股澳優乳業之時，蒙牛乳業則專心將2020年完成收購的妙可藍多等進行進一步的整合。根據妙可藍多相關人員的透露，蒙牛乳業在2021年致力於將兩者的市場渠道進行整合，試圖將妙可藍多打造成中國最大的乳酪品牌。
2021年，中國的乳製品開始呈現出多品類快速發展的局面。除了乳酪之外，低溫酸奶、巴氏奶也在2021年受到了格外的關注。根據Euromonitor的資料，我國酸奶製品銷售額將從2012年的456億元增長至2022年的2200億元，年複合增長率9.2%。酸奶在整個乳品市場中的佔比從2014年的20%躍升到2019年的36%，預計到2024年將進一步提升至42.2%。據英敏特2020年《健康食品飲料成分洞察》，84%的中國消費者表示願意花錢買宣稱有益健康的高階食品飲料。正是消費者願意為健康買單，使得很多高階酸奶品牌透過新增各類維生素、高蛋白等的物質，來達到滿足消費者需求的目的。
為了滿足市場對於乳製品需求的逐年遞增，2019年6月，國家發改委等七部門下發《國產嬰幼兒配方乳粉提升行動方案》，提出了力爭嬰幼兒配方乳粉自給水平穩定在60%以上的目標，同時鼓勵國內企業境外收購和建設奶源基地。2020年12月30日，市場監管總局釋出了關於印發《乳製品質量安全提升行動方案》的通知。在嬰配粉生產和註冊方面，要求加大對嬰幼兒配方乳粉生產許可的審查力度，重點稽核與產品配方註冊內容的符合性，特別是產品配方註冊申請的裝置設施、生產工藝是否發生變化，稽核企業食品安全管理制度以及質量管理體系建立情況。
同時，國務院關稅稅則委員會印發的2021年關稅調整方案中明確，自2021年1月1日開始，對883項商品實施低於最惠國稅率的進口暫定稅率。其中，就嬰幼兒奶粉行業相關提到，將降低乳清蛋白粉、乳鐵蛋白等部分嬰幼兒奶粉原料進口關稅，降幅可達50%。這意味著在未來一段時間內，較為依賴進口的乳清蛋白粉、乳鐵蛋白的價格會逐步降低，進一步降低奶粉的生產成本。
上述政策的出臺，在行業人士看來是進一步扶持和鼓勵有能力的企業完成從上游到下游全生產線的建立。“政策的意圖是要求國內的乳業完全掌握生產資料，不會因為環境的變化而影響到國內乳製品的正常供應。”王丁棉說。
2021年3月29日，中國乳製品工業協會發出《關於堅決制止高價搶奶行為的通知》，稱一些地區出現高價搶奶現象，要求各會員單位履行收奶合同，做到“不搶奶、不降質、不壓價、不抬價”。中國奶業經歷2015～2018年的調整期後，荷斯坦奶牛存欄下降超過40%，而奶牛養殖存欄量不足的最直接體現是奶產量不足。為了緩解原奶的供需緊張，伊利股份、蒙牛乳業透過各自控股的上游企業開始大規模地增加奶牛的存欄量。有現代牧業的相關人士曾表示，蒙牛乳業在2021年初就開始要求增加存欄量，而伊利則透過優然牧業上市，進一步增加養殖規模。
按照王丁棉的說法，目前從國外進口奶牛的價格已經與國內培育的價格相差不大，但由於奶牛需要較大，導致了進口奶牛價格上漲。“雖然從紙面資料來看，原奶的市場需求量可以被滿足，但從實際生產來看，原奶的缺口還較大。”
“現在很多企業開始積極擴充奶牛的存欄量。”宋亮認為，目前國際原奶價格開始出現走低的趨勢，而國內原奶價格遠高於國際。如何應對國際形勢對國內乳業的影響，是我們時刻要面對的問題。
