本報記者 慈玉鵬 張榮旺 北京報道
央行近日釋出《2021 年金融機構貸款投向統計報告》（以下簡稱《報告》）顯示，2021 年末金融機構人民幣各項貸款餘額 192.69 萬億元，同比增長 11.6%；全年人民幣貸款增加19.95 萬億元，同比多增 3150 億元。
值得關注的是，房地產貸款增速回落。2021年末，人民幣房地產貸款餘額 52.17 萬億元，同比增長7.9%，比上年末增速低3.7個百分點；而本外幣綠色貸款餘額 15.9萬億元，同比增長33%，比上年末高 12.7 個百分點，高於各項貸款增速 21.7個百分點，全年增加 3.86 萬億元。
對於今年貸款投放，民生銀行首席研究員溫彬告訴記者：“2022年，銀行在基建、製造業、房地產、綠色金融、小微金融、鄉村振興、消費金融、普惠金融等板塊的貸款投放都有望實現較大幅度增長。”
綠色貸款增長強勁
《報告》顯示，2021 年末房地產貸款餘額 52.17 萬億元，同比增長 7.9%，比上年末增速低3.7個百分點；全年增加 3.81萬億元，佔同期各項貸款增量的 19.1%，比上年全年水平低 7.2 個百分點。其中，2021 年末房地產開發貸款餘額 12.01萬億元，同比增長 0.9%，增速比上年末低 5.2 個百分點；個人住房貸款餘額38.32 萬億元，同比增長 11.3%，增速比上年末低 3.3個百分點。
光大銀行金融市場部宏觀研究員周茂華表示：“2021年受多方面因素影響，房地產供需兩端有所收縮，但四季度國內部分金融機構房貸執行政策糾偏，個別房企風險影響逐步收斂，去年11、12月房貸呈現企穩回暖跡象，房地產市場情緒明顯修復，房地產市場在逐步回暖；加之近期監管部門先後微調房貸集中度管理（如保障性租賃住房貸款不計入房貸集中度考核），今年房地產信貸將逐步迴歸常態。”
溫彬表示：“2022年，金融機構涉房信貸將保持平穩有序增長態勢，涉房貸款投放力度將進一步加大。主要變化體現在四方面：一是支援房地產企業合理正常的融資需要，保障房地產企業銷售、購地、融資等經營行為迴歸常態，信貸環境持續改善，信貸投放將穩中提升；二是加大對保障性租賃住房專案發展支援，該部分貸款不納入房地產貸款集中度管理，信貸投放力度有望明顯加大；三是支援房地產企業及專案間併購重整，金融機構涉房併購貸款將有效增長；四是擴大居民按揭貸款投放，支援商品房市場更好滿足購房者的合理住房需求，重點滿足居民自住及改善性購房融資需求。”
某東北地區銀行人士告訴記者：“銀行今年關於房地產信貸政策看，方向是保持穩定，畢竟房地產與各個產業有高度相關性，目前是我國經濟拉動的主要引擎。整體看，房地產信貸超高速發展期已是過去時，但目前各家銀行仍會將其放在較為重要的位置。”
《報告》顯示，2021年末，本外幣綠色貸款餘額 15.9萬億元，同比增長33%，比上年末高 12.7 個百分點，高於各項貸款增速 21.7個百分點，全年增加 3.86 萬億元。其中，投向具有直接和間接碳減排效益專案的貸款分別為 7.3萬億和3.36 萬億元，合計佔綠色貸款的67%。
周茂華表示：“今年綠色貸款投放仍將保持強勁明顯高於全部貸款增速。一方面，國內綠色經濟發展，綠色信貸融資需求增長強勁；另一方面，國內綜合施策積極引導金融機構最佳化信貸結構，合理加大綠色新興領域信貸支援力度；培育經濟新動能，助力實現雙碳目標。”
中金公司認為，綠色貸款是銀行近年的投放重點領域，預計在碳減排工具支援下今年仍能保持30%左右的增速。
上述東北地區銀行人士表示：“為支援雙碳目標，各家銀行陸續增加綠色金融方向投放，清潔能源、綠色建築、節能減排相關專案，是銀行信貸投放的關注點。今年綠色信貸發展速度還將維持較高水平。”
溫彬表示：“2022年，綠色貸款投放將持續保持快速增長態勢，貸款餘額增速有望高出各項貸款平均增速約20個百分點。從綠色貸款投向來看，基礎設施、清潔能源和節能環保產業仍是佔比最大的三個信貸投放領域。細分來看，在全年基礎設施投資擴大的大背景下，信貸對綠色基礎設施建設的支援將繼續加大，其中的綠色交通運輸專案信貸投放仍將佔有重要比重；清潔能源領域的信貸投放則有望實現更快速增長，這一方面是由於清潔能源產業的商業模式更加成熟，盈利可持續增強，另一方面則是清潔能源產業更為貼近‘雙碳’目標要求，人民銀行推出的碳減排支援工具與清潔能源產業的重合度也更高，銀行支援清潔能源產業發展的意願相對更強，切入點也更加多樣。”
投向結構調整最佳化
對於今年的投放方向，溫彬告訴記者，今年基建領域信貸投放將更加側重對特高壓、城際高速鐵路和城際軌道交通、新能源汽車充電樁等領域支援，製造業則側重對“專精特新”企業、新能源汽車等行業支援，小微金融將延續為小微市場主體打造更為優惠便利的融資環境，鄉村振興將更加註重對產業鏈供應鏈整合提升的信貸支援，消費金融將側重對居民消費需求升級的資金支援以及對“新市民”的金融服務，普惠金融將注重在“增量”的同時加快“提質”。
“為此，銀行業要聚焦‘敢貸、願貸、能貸’目標，主要從四個方面發力，切實把信貸資產投放抓緊抓實抓好：一是緊盯重點領域和行業，有效把握政策導向，用好用足政策工具，科學合理制定信貸增量投放的具體目標；二是保持適度超前的信貸投放節奏，把握行業形勢和市場流動性視窗，加快具體專案落地效率；三是科學合理擺佈資產負債，擴大低成本負債來源，保障重點領域信貸產品的競爭力；四是有效加強行業研究，充分測算風險，保持合理水平的風險容忍度，確保投放信貸資產質量的整體安全。”溫彬表示。
周茂華表示：“今年中小微企業、製造業重點領域，綠色新興領域信貸增長保持強勁，同時，今年房地產市場信貸整體呈現復甦回暖態勢，並且房地產信貸方面，保障性租賃住房、長租房信貸，以及房地產併購貸增速相對明顯一些，整體看，銀行信貸結構將持續最佳化態勢。”
上述東北地區銀行人士表示：“今年消費信貸將保持快速發展。隨著我國數字經濟發展，消費場景與商戶、金融、網際網路電子商務融合，數字人民幣將進一步推動該領域發展；銀行要關注高新技術產業，製造業白名單的優質客戶信貸需求。科技類企業貸款會有較大增幅；區域信貸方面，從國家產業政策來看，粵港澳大灣區、長三角經濟圈等具備發展潛力，銀行應重點關注。”
