前幾天和一名大學的金融老師吃飯，席間這名大學老師一直在談虛擬貨幣，整個席間我都沒有打斷他，席畢，我問他一句話：“你還記得佈雷頓森林體系吧？”這位老師恍然一愣，馬上就明白了我的意思，再也沒和我談起虛擬貨幣。
其實我對虛擬貨幣所持的態度實際上是即不排斥，也不贊同的，咱們來客觀的聊一聊虛擬貨幣這個話題，咱們就從佈雷頓森林體系談起。首先我們看看佈雷頓森林體系是怎麼回事？
1944年7月，西方主要國家的代表在聯合國國際貨幣金融會議上確立了佈雷頓森林體系，因為此次會議是在美國新罕布什爾州佈雷頓森林舉行的，所以稱之為“佈雷頓森林體系”。這個體系建立的關鍵人物，是美國前財政部助理部長哈利·懷特，在這次會議上，懷特計劃力挫英國經濟學大師凱恩斯的凱恩斯計劃，成為了佈雷頓森林體系的基本藍本。
佈雷頓森林體系的基本內容是：
1、美元與黃金掛鉤，1盎司黃金固定兌換35美元。為防止黃金官價不受自由市場金價的衝擊，各國政府需協同美國政府在國際金融市場上維持這一黃金價格。
2、各國貨幣與美元掛鉤，其他國家政府規定各自貨幣的含金量，透過含金量的比例確定同美元的或匯率。
3、實行可調整的固定匯率，《國際貨幣基金協定》規定，各國貨幣對美元的匯率，只能在法定匯率上下各1%的浮動內波動。若市場匯率超過法定匯率的1%的波動幅度，各國政府有義務在外匯市場上進行干預。
4、各會員國的貨幣可以實現自由兌換。
5、使美元處於等同於黃金的地位，成為各會員國的國際儲備貨幣。
6、國際貨幣基金組織會員國份額的25%以黃金或可兌換成黃金的貨幣繳納，其餘75%則以本國貨幣繳納，如會員國發生國際收支逆差時，則可用本國貨幣繳納的75%的份額，向基金組織借貸外匯，並按時償還。
首先我們看一看佈雷頓森林體系的背景和佈雷頓森林體系的作用。二戰結束以後，國際貨幣體系分裂成幾個互相競爭的貨幣集團，各國貨幣競相貶值，動盪不定。1944年七月，為了解決這一問題，在佈雷頓森林召開國際貨幣金融會議上提出了兩個計劃：一個是“凱恩斯計劃”，凱恩斯計劃是提出建立一種全球統一的世界貨幣——班科，班科與黃金掛鉤，各個國家的貨幣與班科掛鉤。而佈雷頓森林體系的最初藍本“懷特計劃”是美元與黃金掛鉤，各個國家的貨幣與美元掛鉤。由於美國的軍事地位和經濟地位，最終美元取得了勝利。
那佈雷頓森林體系起到了什麼作用呢？
首先確立了美元的世界儲備貨幣地位，我們知道世界儲備貨幣首先要滿足一個條件，就是相對穩定的幣值，不能過分的升值和貶值。因為作為世界儲備貨幣，過分的升值或者貶值將會影響國際貿易環境和儲備國的國家資產。假如美元過分升值，將造成美元的外流，致使美國陷入通貨緊縮，而如果美元過分貶值，其他國家也就不願意持有美元資產，美元就將會是去世界儲備貨幣的地位。
第二是將黃金鎖進了牢籠，佈雷頓森林體系建立的時候，美國持有世界黃金的70%，而佈雷頓森林體系又要求會員國自身份額的25%以黃金的形勢繳納，造成了市場上絕大多數的黃金收歸了美國，將黃金徹底的鎖在了國際銀行家的金庫中。黃金瞬間就成為了失勢的太上皇，而美元確立了統治地位。在這種情況下，美元成了黃金的代言者，徹底成為了美國的國際銀行家攫取世界財富的武器。但是佈雷頓森林體系也有他先天的缺陷。
雖然美國透過發行紙幣而不動用黃金進行對外支付和資本輸出，有利於美國的對外擴張和掠奪。但是美國也承擔了維持黃金匯兌平價的責任，當人們對美元充分信任，美元相對短缺時，這種匯兌平價可以維持，當人們對美元產生信用危機的時候，美元擁有太多，要求兌付黃金的時候，美元與黃金的固定平價就難以維持。所以當美國的國際收支保持順差的時候，這種平衡狀態很容易維持，而當美國的國際收支呈現逆差狀態的時候，其他國家持有了大量美元，那這種平衡狀態就很難維持了。而美元成為國際儲備貨幣之後，美國走上了用輸出美元的方式掠奪世界財富，所以最終的結果一定是美國推卸掉承擔黃金匯兌平價的責任。
直至1968年三月的半個月中，美國黃金儲備流出了14億美元，美國失去了維持黃金官價的能力，宣佈不在以35美金一盎司的官價向市場供應黃金，市場金價自由浮動。1971年7月，美元危機爆發，8月15日，尼克松總統宣佈實行“新經濟政策”，停止履行外國政府或央行用美元向美國兌換黃金。1971年12月，美元對黃金貶值，至此美元與黃金掛鉤的體制名存實亡。1973年3月，西歐國家拋售美元，搶購黃金和馬克，3月16日，歐共體九國在巴黎舉行會議，德法等國家對美元採取“聯合浮動”，至此固定匯率制度完全垮臺。
時間進入了2007年，美國遭遇了次貸危機，在這之後，美國實行量化寬鬆政策，實際上美國一直是依靠大量印發鈔票，攫取世界財富，並解決美國的債務問題。我們知道，大量的引發鈔票一定會造成美元的貶值。次貸危機之後，恢復金本位的聲音一度叫囂塵上，然而真的有希望恢復金本位嗎？完全沒有可能。
因為在佈雷頓森林體系解體之後，國際銀行家們採取的是打壓黃金的政策，其原因有三，首先一旦恢復金本位，必然造成黃金的價格飆升，而美元就會相對貶值，以美元為基礎的世界金融體系必將崩潰，美國將瞬間垮塌，所以佈雷頓森林體系結束以後，美國採取的政策首先是握緊手裡的黃金，避免黃金過度流入市場，第二就是在市場上打壓黃金的價值，避免人們認可黃金，因為一旦人們認可黃金，也就意味著美元將失去信任。所以恢復金本位，對於美國來說將是一場災難。第二如果以黃金作為一種支付手段，顯然已經不能滿足世界經濟增長的需要，由於黃金的稀缺性，會造成通貨緊縮，世界經濟不能承受。第三一邊是稀缺的黃金，一邊是銀行家可以隨意印刷，且不需要成本的紙幣，如果恢復金本位，就意味著國際銀行家失去掌控世界經濟，進而攫取財富的最有效的工具，這不僅是國際銀行家不願意接受的，也是各國政府不願意接受的。而這個時候，虛擬貨幣出現了。
我不是個陰謀論者，但是虛擬貨幣的出現絕對起到了代替佈雷頓森林體系的某些作用，甚至超出了佈雷頓森林體系。
1、避免美元貶值，鞏固美元的世界儲備貨幣地位。美國實行量化寬鬆，大量印發貨幣，必然造成美元的貶值，造成國際社會對美元的不信任。佈雷頓森林體系採取的是強硬地把美元和黃金掛鉤的方法，固定美元價值。而虛擬貨幣採取的是製造了一個資金池，吸納了大量的美元，避免美元過多流入市場，從而防止美元貶值的作用。
2、在布雷頓體系之下，美元的輸出，需要貿易逆差和資本輸出，也就是對外投資，這樣才能讓各個國家持有美元，而虛擬貨幣的出現就沒有這樣麻煩了，美國只要拉昇虛擬貨幣的價格就可以了，交易者自然就需要用本國貨幣換成美元，去持有虛擬貨幣。也就是美國不需要購買海外商品或對外投資，美元可以透過虛擬貨幣交易自然實現輸出。而在輸出的同時，還可以控制防止其他國家利用美元，例如從前美國商人在中國投資了一家工廠，在美國商人賺到錢的同時，中國學走了美國的技術和管理經驗，同時也為中國創造了財富，但是虛擬貨幣不同，美元是輸出了，但是持有虛擬貨幣的人看到價格上漲，只會長期持有，也不會輸出技術和管理經驗。
3、美元輸出後，最終要實現美元迴流，而美元迴流的方式是各個國家購買美國的國債，或者購買美國的高科技商品，好的，現在不用了，由於虛擬貨幣市場的操控性非常強，現在美元迴流只需要美國的銀行家們在高位拋盤就可以了。這個方式簡直不要太簡單。這樣不但不會為別的國家創造財富，反而會捲走其他國家的財富，作為比特幣的交易者來說，我們透過勞動創造的價值，被美國的金融企本家輕易地洗劫一空。
透過上面幾點分析，大家覺得虛擬貨幣是否起到了佈雷頓森林體系的作用呢？
那虛擬貨幣的未來呢？至少有以下幾點是可以肯定的。
1、虛擬貨幣會不會成為世界上大多數國家的法幣？一定不會。一個成熟並且獨立的政府，一定不會接受虛擬貨幣成為國家的法定貨幣，因為接受虛擬貨幣成為國家法定貨幣的前提條件是國家擁有一定量的虛擬貨幣，因為一旦承認了虛擬貨幣的法定地位，就意味著這個國家要持有大量的虛擬貨幣，可是一個國家一旦持有了大量的虛擬貨幣，而這種貨幣的定價權又不在自己的手裡，那麼國家財富就會被請以掠奪，舉個例子，假如一國政府持有了大量的虛擬貨幣，虛擬貨幣瞬間貶值，那就意味著國家財富會大量縮水，所以成熟的政府一定不會承認虛擬貨幣的地位。前些天薩爾瓦多承認了比特幣的合法地位，很多交易者認為這是虛擬貨幣的一個利好訊息，但是大家做個假設，如果比特幣大量升值，薩爾瓦多的國家財富會不會大量增加，美國會讓這個小國佔那麼大便宜嗎，所以我恰恰認為，薩爾瓦多承認比特幣之前的高點，會是未來比特幣的一個階段性高點，否則的話薩爾瓦多就佔了大便宜，美國不會給這個便宜佔。而且未來一旦有國家承認了虛擬貨幣的合法地位，就意味著虛擬貨幣的一次大跌。美國給個套，你就去鑽，不算計你算計誰呢？
其他國家不會承認虛擬貨幣的地位，美國會不會呢？一樣絕對不會，佈雷頓森林體系的歷史，其實就是美國利用黃金而後打壓黃金的歷史。美國不希望黃金和美元具有相同的地位，所以美國也不會創造出一個新的黃金，那將對美國銀行家是一個大麻煩。
2、既然虛擬貨幣法定地位不會被承認，那虛擬貨幣有沒有機會成為像黃金一樣的投資品種呢？一樣沒有機會，因為虛擬貨幣與黃金有一個相同點和一個不同點，相同點就是他們的稀缺性，不同點就是黃金在歷史上是被普遍接受的一般等價物，而虛擬貨幣不是。黃金之所以會被銀行家打壓，也恰恰是由於它的稀缺性，1隨著社會的發展，黃金已不再適應作為一般等價物的需要，因為黃金的稀缺性，黃金作為一般等價物，必回造成通貨緊縮，所以虛擬貨幣也一樣。國際銀行家們絕不會再打造出一個黃金。但是由於歷史形成的認識原因，對於黃金的打壓是很困難的，但是虛擬貨幣是經不起打壓的，美國政府可以宣佈黃金不能作為一般等價物購買商品和服務，美國政府即便是宣佈了這樣的行政命令，依然會有人利用黃金進行交易，那假如美國政府宣佈不接受虛擬貨幣呢？虛擬貨幣可能會瞬間垮臺。
個人認為，嚴格地說，虛擬貨幣就是在美元逐步失去信任的狀態下，美國的銀行資本家制造的一個類似於黃金的東西，但是他比黃金更靈活，更方便，同時未來也不會成為銀行家的麻煩，因為銀行家可以隨時拋棄他，這一點比黃金要好很多。
但是虛擬貨幣只是個暫時解決美元問題的方式，但是長期看，無異於飲鴆止渴。其根本原因是人的逐利性，從前美元的迴圈是，美國印鈔，然後用鈔票購買其他國家的商品，在資本輸出的同時，也在向其他國家輸出通脹，然後美國開始收緊貨幣，造成美元升值，這樣就會造成其他國家用美元購買美國國債或者是美國的商品，也就是美元迴流，這樣美元轉了一圈，雖然美元的數量多了，但是卻換回了商品和服務，同時讓其他國家和美國一起承受了多餘的美元。而虛擬貨幣市場卻造成的是輸出的美元直接回流，即沒帶回商品和服務，同時又造成了大量美元的直接回流，我輸出了1000萬美元，直接帶回了2000萬美元，輸錢的人直接被我掠奪了，但是我的通脹也是難以避免的。因此，虛擬貨幣市場存在的最終的結果，是美國通脹的發生，富人更富，而窮人更窮，看上去整個社會的財富增值了，但是社會矛盾一定會爆發，所以看上去虛擬貨幣就是美國社會臨終前的一場狂歡。一旦狂歡落幕呢。。。。。。。
